اسپرد در بازار فارکس چیست

در بازارهای مالی، به ویژه در دنیای جذاب فارکس، آشنایی با مفاهیم بنیادین و شناخت دقیق هزینه ها و کارمزدهای معاملاتی می تواند نقش تعیین کننده ای در موفقیت معامله گران ایفا کند. یکی از اصولی ترین مفاهیم که هر معامله گر باید درک کند، اسپرد (Spread) است. اسپرد به تفاوت میان قیمت خرید و فروش یک جفت ارز اشاره دارد و به عنوان یکی از مهم ترین هزینه های معاملاتی در فارکس به حساب می آید.  درک درست از اسپرد خیلی مهم است چرا که به تریدر ها کمک میکند تا استراتژی های معاملاتی خود را بهتر مدیریت کنند و تصمیمات آگانه تری برای معاملات خود بگیرند. در این مقاله، به بررسی مفهوم اسپرد و عواملی که می توانند بر نوسانات اسپرد تأثیر بگذارند، می پردازیم و به معامله گران کمک خواهیم کرد تا با تسلط بیشتری در بازار فارکس فعالیت کنند.

اسپرد چیست

اسپرد فارکس به اختلاف بین قیمت خرید و قیمت فروش یک ارز در بازار فارکس گفته می شود. به عبارتی، وقتی شما می خواهید یک ارز را بخرید، قیمت آن معمولاً بالاتر از قیمت فروش است. این اختلاف که به آن اسپرد یا شکاف قیمت می گویند، معمولاً هزینه ای برای معامله گران به شمار می آید.  به عنوان مثال، فرض کنید شما یک موقعیت معاملاتی باز می کنید و بلافاصله آن را می بندید، در این صورت به اندازه میزان اسپرد ضرر خواهید کرد چون قیمت خرید بالاتر از قیمت فروش است.

برای درک بهتر، به مثال خرید یک خودرو توجه کنید. وقتی شما یک ماشین نو می خرید، به محض اینکه ماشین از پارکینگ خارج شود، ارزش آن به عنوان یک ماشین دست دوم کاهش می یابد. بنابراین اگر بخواهید آن را بفروشید، قیمت فروش کمتر از قیمت خرید خواهد بود. در بازار فارکس هم این اختلاف قیمت بر اثر تامین هزینه های بروکرها ایجاد می شود. اسپرد یکی از مهم ترین راه های درآمد زایی بروکرها به حساب می آید و می تواند ثابت یا متغیر باشد. باید بدانید که در اکثر مواقع، اسپرد به صورت متغیر محاسبه می شود و عوامل مختلفی مانند اخبار مهم یا نوسانات بازار می تواند بر آن تأثیر بگذارد.

اسپرد چه کاربردی دارد؟

اسپرد در بازار فارکس کاربرد اصلی اش جبران ریسک بروکرها است. بروکرها برای هماهنگ کردن سفارش های خرید و فروش معامله گران به اسپرد نیاز دارند و این اسپرد یکی از منابع اصلی درآمد آن ها به شمار می آید. بازار فارکس با سایر بازارها مثل بورس نیویورک متفاوت است، زیرا همیشه به صورت آنلاین و مجازی بوده و معاملات توسط متخصصانی به نام بازارساز یا مارکت میکر انجام می شود.

این متخصص ها، که ممکن است خودشان در مکان های مختلفی باشند، مسئولیت هماهنگ کردن سفارش های خرید و فروش یک جفت ارز را بر عهده دارند. برای مثال، ممکن است یک خریدار در لندن و یک فروشنده در توکیو باشد. برای این که این معامله انجام شود، به یک میانجی نیاز است که سفارش ها را تنظیم کند.  اما این فرآیند دارای ریسک  زیادی است؛  زیرا در شرایطی ممکن است یک بازارساز یک سفارش خرید را بپذیرد، اما قبل از این که بتواند یک فروشنده برای آن پیدا کند، قیمت جفت ارز افزایش یابد. در این حالت، بازارساز باید سفارش خرید را تکمیل کند و ممکن است مجبور شود با قیمت بالاتری یک سفارش فروش را قبول کند.

به همین دلیل، بازارساز بخشی از هر معامله را به عنوان اسپرد برای خود برمی دارد تا این ریسک را جبران کند. در واقع، اسپرد به نوعی هزینه ای برای عدم اطمینان و ریسک های موجود در فرآیند معاملات است.

مثالی از اسپرد در فارکس

برای درک نحوه محاسبه اسپرد در فارکس، بیایید با مثال جفت ارز پوند انگلیس و دلار آمریکا ( GBP/USD ) شروع کنیم. فرض کنید قیمت فعلی این جفت ارز ۱.۱۵۳۲ است و شما پیش بینی می کنید که ارزش پوند در مقابل دلار افزایش خواهد یافت، بنابراین جفت ارز را در قیمت فعلی می خرید. اما مبلغی که شما برای خرید این جفت ارز پرداخت می کنید، دقیقاً ۱.۱۵۳۲ نیست؛ بلکه کمی بیشتر خواهد بود، مثلاً ۱.۱۵۳۴.  در طرف دیگر، فردی که فروشنده است، مبلغ کمتری نسبت به قیمت فعلی دریافت می کند؛ مثلاً قیمت فروش ۱.۱۵۳۰ خواهد بود. حالا تفاوت بین قیمت خرید و فروش که در این مثال برابر با ۰.۰۰۰۴ است، همان اسپرد می شود.

این عدد به ظاهر کوچک است، اما معادل ۴ پیپ است که در معاملات می تواند به معنای ۴۰ دلار سود در هر لات باشد. اگرچه این رقم به تنهایی کم به نظر می رسد، اما ممکن است در معاملات متعدد جمع شود و تبدیل به یک رقم قابل توجه شود. به علاوه، در بازار فارکس، معامله گران بزرگ حجم های زیادی را خرید و فروش می کنند، بنابراین اسپرد به یک منبع درآمد بزرگ برای بروکرها تبدیل می شود.

چگونه میتوان اسپرد را به حداقل رساند

برای مدیریت و به حداقل رساندن مقدار اسپرد معاملات خود، می توانید از دو روش اصلی استفاده کنید. اولین راه این است که در ساعاتی معامله کنید که اکثریت خریداران و فروشندگان در بازار حضور دارند. در این ساعات، به دلیل افزایش تعداد افراد در بازار و رقابتی تر شدن شرایط، ممکن است بازارسازها اسپرد خود را کاهش دهند تا بتوانند تقاضا را جذب کنند. بنابراین، زمان معامله بسیار مهم است و باید سعی کنید در زمان های شلوغ بازار فعالیت کنید.

دومین راه، اجتناب از معامله در جفت ارزهای با حجم معاملاتی کم است. جفت ارزهای محبوب، مانند پوند/دلار (GBP/USD)، به دلیل حجم بالای معاملات، رقابت بیشتری بین بازارسازها دارند و به همین دلیل اسپرد کمتری خواهند داشت. اما وقتی شما روی جفت ارزهای کمتر شناخته شده و با حجم معاملات پایین تر معامله می کنید، احتمالاً تنها چند بازارساز آماده قبول سفارش های شما هستند. در نتیجه، اسپرد این جفت ارزها معمولاً بیشتر است. پس بهتر است روی جفت ارزهای پرطرفدار و با حجم بالا تمرکز کنید.

انواع اسپرد در فارکس

مبحث اسپرد در بازارهای مالی به دو نوع پایه تقسیم می شود: اسپرد ثابت و اسپرد متغیر.

 اسپرد ثابت

این نوع اسپرد به شکاف قیمتی اشاره دارد که در هر شرایط بازاری بدون تغییر باقی می ماند. به عبارتی، اگر شما در حال خرید یا فروش باشید، مقدار اسپرد همان مقدار مشخص خواهد بود و تغییر نخواهد کرد.

اسپرد متغیر

این نوع اسپرد به شرایط بازار وابسته است و ممکن است تحت تأثیر عوامل مختلفی مانند اخبار اقتصادی یا نوسانات بازار افزایش یا کاهش یابد. به همین دلیل، معامله گران بهتر است در هنگام انتخاب بروکر و نوع اسپرد، دقت کنند تا بهترین انتخاب را داشته باشند و هزینه های معاملاتی خود را کاهش دهند.

اسپرد مخفی در فارکس

اسپرد مخفی یکی از مفاهیم مهم در معاملات فارکس است که می تواند هزینه های پنهانی را برای تریدرها به همراه داشته باشد. وقتی شما به عنوان یک معامله گر به یک بروکر وارد می شوید و معامله ای را آغاز می کنید، انتظار دارید که اسپرد اعلام شده مشخص باشد. اما برخی بروکرها علاوه بر اسپرد اعلام شده، هزینه های بیشتری به عنوان اسپرد مخفی لحاظ می کنند. این هزینه بیشتر معمولاً از دید معامله گران پنهان می ماند و می تواند به عنوان یک نوع تقلب شناخته شود؛ زیرا تریدرها حق دارند اسپرد واقعی را بدانند. اگر شما به وجود اسپرد مخفی برخوردید، می توانید تخلف آن بروکر را گزارش کنید و پیگیری کنید.

واید شدن اسپرد

واید شدن اسپرد به معنای افزایش هزینه های معاملاتی است که می تواند بر اثر عوامل مختلفی مانند کاهش نقدینگی بازار، کاهش حجم معاملات یا افزایش نوسانات قیمت ارزها اتفاق بیفتد. این وضعیت برای معامله گران هزینه بیشتری ایجاد می کند و ممکن است تصمیم گیری های آن ها را تحت تأثیر قرار دهد.

در آخر

امیدواریم با مطالعه این مقاله به درک درستی از مفهوم اسپرد رسیده باشید و بتوانید در فارکس معاملاتی انجام دهید که اسپرد کمتری به بروکر بدهید  در این راستا میتوانید مطالب تکمیلی تری از سایت شمسیان مطالعه کنید.